שמתם את כל החסכונות שלכם, יחד עם מינוף מקסימלי, על דירה בודדת להשקעה בחיפה, באר שבע או אשקלון? על הנייר, עשיתם את הצעד הישראלי הקלאסי; אבל בפועל, יצרתם לעצמכם חשיפה מסוכנת לשוק תנודתי.
בקרב משקיעים חובבים קיימת קונספציה שגויה שנדל"ן הוא תמיד נכס בטוח. המחשבה פשוטה: "קונים נכס, מקבלים שכירות, ומחכים שהערך יעלה". אך המציאות בשטח מורכבת בהרבה: מה קורה אם השכונה הספציפית עוברת תהליך הידרדרות? מה אם השוכר שלכם נקלע למשבר כלכלי, מפסיק לשלם, ופינויו דורש תביעה משפטית שנמשכת שנה? או מה אם חוקי המיסוי והרגולציה המקומית משתנים לרעתכם?
כאשר מאה אחוז מההון הפנוי שלכם קשור ללבנה אחת, אתם לא באמת משקיעים – אתם מהמרים על סוס בודד. כדי לייצר עצמאות כלכלית אמיתית, כזו שתחזיק מעמד גם בתקופות מיתון או שינויי ריבית, אתם חייבים לאמץ חשיבה של מנהלי קרנות.
הטעות הראשונה והנפוצה ביותר היא "הטיית הביתיות" (Home Bias): הנטייה לרכוש נכסים אך ורק בסביבה הגיאוגרפית המוכרת לנו. המשקיע הממוצע אומר לעצמו: "אני רוצה לקנות נכס במרחק חצי שעה נסיעה ממני, כדי שאוכל לקפוץ אם יש פיצוץ בצנרת".
הנוחות הזו עולה ביוקר. היא מייצרת תלות מוחלטת באקו-סיסטם כלכלי אחד. אם המדינה עוברת משבר, אם הריבית המקומית מזנקת או אם שוק התעסוקה באזור ספציפי חווה האטה – כל התיק שלכם סופג מכה אנושה במקביל. פיזור נכון דורש ניתוק רגשי מהנכס והתמקדות במספרים בלבד.
זה טריק שרק המקצוענים באמת מיישמים: הפסדתם כסף בשוק ההון? יש לכם מניות שצנחו או תיק השקעות מדמם שסגרתם בהפסד?
הפסד הון הוא נכס. על פי החוק, ניתן לקזז הפסדי הון מניירות ערך כנגד רווחי הון אחרים – כולל מס שבח מנדל"ן. אם תכננתם למכור נכס ברווח, ולצידו יש לכם תיק מניות מופסד שאתם ממילא רוצים לממש, התזמון כאן הוא קריטי. מכירה חכמה באותה שנת מס תאפשר לכם לקזז את ההפסדים מהבורסה ישירות מול הרווח מהדירה, ולהקטין את החבות למס הכנסה באלפי שקלים.
אל תרכזו את כל כוח הקנייה שלכם בעיר אחת. חלוקה נכונה צריכה לכלול:
שוק המגורים הוא רק חלק קטן מעולם הנדל"ן. תיק מבוזר באמת משלב סוגי נכסים שונים שמגיבים אחרת לתנאים מקרו-כלכליים:
מנהל תיק נדל"ן מקצועי לא מסתכל רק על הנכס, אלא על האופן שבו הנכסים משרתים זה את זה. התיק שלכם צריך להיות מחולק לשני מנועים מרכזיים:
הטעות שהורסת השקעות נדלן מבטיחות היא מינוף יתר אגרסיבי: לקיחת משכנתאות מקסימליות בריביות משתנות עבור כל הנכסים בתיק במקביל היא מתכון לאסון פיננסי. כאשר הריבית במשק עולה, החזרי המשכנתא החודשיים מזנקים, ואתם עלולים למצוא את עצמכם במצב של תזרים שלילי חנקני שמאלץ אתכם למכור נכסים במחירי הפסד.
כדי לאזן את התיק: שלבו תמיד נכסים בעלי שיעור מימון נמוך (30%-40%) או כאלה שנרכשו במזומן (למשל בשווקים זולים בחו"ל), לצד הנכסים הממונפים יותר. ודאו תמיד כי תמהיל ההלוואות שלכם כולל רכיבים קבועים המגנים עליכם מפני הפתעות בשוק ההון.
בניית תיק נדל"ן מאוזן ומניב היא לא עניין של מזל, אלא של תכנון אסטרטגי, ניתוח דאטה קר וניהול סיכונים קפדני. אל תתנו להון שלכם לעמוד בסיכון בגלל חוסר גיוון.
האם תיק ההשקעות שלכם מוכן למבחן המציאות? במקום לנחש או לקנות עוד דירה באופן אקראי, בואו נמפה את ההון שלכם ונבנה אסטרטגיית פיזור מותאמת אישית.
בלנדר היא חברת פינטק בינלאומית המתמחה בפתרונות מימון ומתן הלוואות חברתיות. היום, אם יש לך כסף פנוי בבנק ובחסכונות שונים, אין לך הרבה אפשרויות ליהנות מתשואה אטרקטיבית מבלי לקחת סיכונים גבוהים, או לשלם עמלות מיותרות - בלנדר מציעה למשקיעים להנות מכניסה לתחום הללואות החברתיות, תוך קבלת אחוזי תשואה אטרקטיביים על הכסף שלכם בסיכון כמעט אפסי. יש לכם את האפשרות לשלוט ברמת הסיכון וכמובן, בסכומי ההלוואות.
הכסף שלכם מוגן ובכל שלב נזיל לשימושכם, כך שהוא תמיד יהיה זמין לכם לכל השקעה אחרת שתניב תשואה גבוהה יותר!
BTB היא חלוצת הלוואות ה-P2P בישראל. החל משנת 2014. מיום היווסדה, קידמה BTB חקיקה שתאפשר לציבור בישראל ליהנות מתחום ההלוואות החברתיות – כמשקיעים או כבעלי עסקים המחפשים הלוואה. באמצעות שימוש בטכנולוגיה פיננסית מתקדמת, BTB הצליחה לחולל מהפכה, ליצור תחרות אמיתית בשוק האשראי בישראל – ולאפשר לכל אחד ואחת להשקיע בעסקים ישראליים וליהנות מהריבית.
היום - גם לכם המשקיעים יש הזדמנות להנות מאחוזי תשואה מעולים בסיכון נמוך ולהיכנס לעולם ההלוואות החברתיות בקלות!
כותב המאמר: אביתר בן פורת - מייסד BP Group
אביתר בן פורת אשר יצא לעצמאות כלכלית לפני גיל 30. אביתר הוא מומחה להשקעות נדל"ן ומימון, עם ניסיון בליווי אלפי משקיעים ותיקי משכנתאות.
המאמר הזה נכתב בכדי להנגיש לכם את המידע בתחום ההשקעות והמשכנתאות. לעוד מידע אודות BP Group ואביתר בן פורת מוזמנים לבקר בעמוד אודות.
יש לנו את הלקוחות הכי טובים בעולם - והם גם אוהבים לפרגן לנו!
ויש לנו גם את הסטודנטים הכי איכותיים – והם גם אוהבים לפרגן לנו!
אנחנו כאן כדי לעשות לך סדר
אביתר בן פורת – BP GROUP
כתובת: יגאל אלון 94, תל אביב
מיקוד: 6789139
שעות פעילות: ראשון-חמישי 9-21
